本发明公开了一种基于实物期权的最优投资方法，该方法以最优初始投资策略为基础，根据电力负荷、购电价格和天然气价格信息的更新，进而模拟未来的最优投资策略。采用本发明提出的研究框架可以识别电网投资决策中不确定因素的投资阈值，从而做出最优的投资决策，并得到投资决策的灵活性价值。本发明借用金融期权的思路来研究实物投资，是对传统净现值方法的扩展。且本发明提出的决策框架中，分布式电源的投资并不局限在第一年，可以得到在决策期间分布式电源的投资方案(方案中包含投资位置和容量)和投资时间的分布情况。